(1) Isolatsioonifunktsioon: trafoõlil on palju suurem isolatsioonitugevus kui õhul. Õlisse sukeldatud isolatsioonimaterjal ei saa mitte ainult parandada isolatsioonitugevust, vaid ka vältida niiskuse erosiooni.
(2) Soojuse hajumine: trafoõli erisoojus on suur ja seda kasutatakse sageli jahutusvedelikuna. Trafo töö käigus tekkiv soojus põhjustab rauasüdamiku ja mähise lähedal oleva õli paisumist ja kuumutamisel ülespoole. Õli üles-alla konvektsiooni kaudu juhitakse soojust läbi radiaatori, et tagada trafo normaalne töö.
(3) Kaare summutamise funktsioon: õlikaitselüliti ja trafo koormuspinge reguleerimislülitil tekitab kontakt lülitamisel kaare. Tänu trafoõli heale soojusjuhtivusele ja kaare kõrge temperatuuri mõjul suudab see eraldada suure koguse gaasi ja tekitada suuremat rõhku, mis parandab keskkonna kaare kustutusvõimet ja paneb kaare kiiresti kustuma.
Trafoõli jõudlus on üldiselt nõutav järgmiselt:
(1) Trafoõli tihedus peab olema võimalikult väike, et hõlbustada õlis oleva vee ja lisandite sadestumist.
(2) Viskoossus peaks olema mõõdukas. Liiga madal viskoossus mõjutab konvektsiooni ja soojuse hajumist ning liiga madal viskoossus vähendab leekpunkti.
(3) Leekpunkt peab olema võimalikult kõrge ja üldjuhul mitte madalam kui 136 kraadi.
(4) Külmumispunkt peaks olema võimalikult madal.
(5) Mida väiksem on happe, leelise, väävli, tuha ja muude lisandite sisaldus, seda parem, et vältida nende korrosiooni isolatsioonimaterjalidele, juhtmetele, õlipaakidele jne.
(6) Oksüdatsiooniaste ei tohi olla liiga kõrge. Oksüdatsiooniastet väljendatakse tavaliselt happe väärtusega, mis viitab kaaliumhüdroksiidi kogusele, mis on vajalik vaba happe absorbeerimiseks 1 g õlis (mg).
(7) Stabiilsus ei tohiks olla liiga madal. Stabiilsust väljendatakse tavaliselt happeväärtuse testi settes, mis näitab õli vananemisvastast võimet